First Capital Group: los préstamos personales cayeron 37 por ciento en el 2019

Los préstamos en pesos al sector privado sumaron $ 1,86 billón en 2019. Si bien representó un aumento interanual de 18,9 por ciento en términos nominales, en relación a la inflación superior al 50 por ciento en el mismo período, significa una sensible baja.

Finalizando el último mes del año, los préstamos personales vuelven a presentar una disminución respecto al mes anterior, esta vez la caída fue del 1,1 por ciento. No obstante, ya son 9 los meses consecutivos de caída de los saldos. En términos interanuales, el decrecimiento nominal fue del 4,9 por ciento. Sin embargo, si analizamos la inflación anual, la caída real ronda el 37 por ciento interanual, se precisó.

Según un informe elaborado por First Capital Group en base a datos del Banco Central, el dato positivo es que en los últimos 90 días la contracción comenzó a disminuir. Los préstamos personales cayeron sólo 1,1 por ciento en relación a noviembre.

Igual, ya son nueve los meses consecutivos los que presentan caída de los saldos.

"La palabra que domina esta parte del año es cautela, ya que las entidades financieras priorizan la liquidez y restringen la oferta a nuevos clientes o sectores endeudados y la demanda espera mejores tiempos para realizar erogaciones que necesiten la obtención de un préstamo", explicó Guillermo Barbero, socio de First Capital Group.

La operatoria a través de tarjetas de crédito totalizó $ 568.346 millones en diciembre, con una mejora de 5,6 por ciento respecto al cierre del mes anterior. En este caso, el crecimiento interanual llegó al 51,4 por ciento, con lo que se ubicó apenas unos puntos por debajo de la inflación.

"Este segmento del mercado explica gran parte de la variación trimestral del total de préstamos, incrementándose en los últimos tres meses por un total acumulado del orden de los $ 113.820 millones equivalentes al 25 por ciento. Esta línea de crédito mantiene la preferencia del público a la hora de elegir un endeudamiento, sobre todo gracias a la utilización del programa "Ahora 12" de cuotas sin interés, asimismo es muy elegida por los comerciantes a la hora de promocionar sus ventas", dijo Barbero.

No obstante, el socio de First Capital Group remarcó que "la nueva disposición sobre los pagos en dólares de las tarjetas de crédito seguramente modificará el comportamiento futuro de la operatoria" y señaló: "Veremos hasta donde afecta el desarrollo de la misma".

En tanto, los préstamos comerciales subieron respecto al saldo de noviembre, y marcaron una mejora de 3,9 por ciento, con un stock de cartera de $ 510.444 millones, y totalizando un incremento interanual de 29,6 por ciento.

"En el último trimestre observamos un crecimiento del 15,3 por ciento de la cartera comercial, coincide con las mayores necesidades de dólares de las entidades financieras: se observan cancelaciones de préstamos en dólares, los cuales son reemplazado en parte por préstamos en pesos", explicó el especialista.

Por último, los préstamos en dólares cayeron 6,5 por ciento respecto a noviembre y de 32,7 por ciento frente a igual mes de 2018, debido a las nuevas restricciones de acceso al mercado cambiario que contribuyeron a que la baja en estas operaciones se profundice.

La línea de hipotecarios, sigue presentando un crecimiento interanual significativo, ubicándose en un 5,9 por ciento, de todas formas es una línea que solo representa el 3,67 por ciento de la deuda total en dólares.