El directorio del Banco Central de la República Argentina (BCRA) anunció la puesta en marcha de un conjunto de medidas destinadas a reconfigurar los instrumentos de la política monetaria, entre los que se destaca un aumento de dos puntos porcentuales en la tasa de interés de las Letras de Liquidez (Leliq), de 38% a 40% anual.
Además, en línea con la suba de la tasa de interés de política monetaria, a los efectos de propiciar su transmisión plena al retorno de las colocaciones a plazo en pesos, elevó los límites mínimos de las tasas de interés sobre los plazos fijos.
Para personas humanas, el nuevo piso pasa a ser de esta forma del 39% anual para las imposiciones a 30 días, mientras que para el resto de los depositantes del sistema financiero la tasa mínima garantizada será de 37% anual.
En un comunicado de prensa, el organismo que conduce Miguel Pesce dijo que las medidas apuntan a “continuar acompañando el sendero de recuperación y reforzar las condiciones de estabilidad monetaria, cambiaria y financiera”.
“Estas decisiones procuran un reordenamiento del esquema de tasas de interés y una simplificación de la organización de la liquidez sistémica”, sostuvo la entidad monetaria.
En este marco, estableció, en primer lugar, un aumento de dos puntos porcentuales de la tasa de interés de la Leliq a 28 días de plazo, pasando de 38% a 40% anual.
Se decidió también expandir el límite máximo de tenencia de Letras de Liquidez a 28 días de plazo por hasta un monto proporcional al stock de depósitos a plazo del sector privado de cada entidad.
Al mismo tiempo, la autoridad monetaria avanzó en la creación de una nueva Leliq a 180 días de plazo, cuya tasa se fija en 44% anual.
Las subastas se efectuarán dos veces a la semana en el caso de la Leliq a 28 días, y una vez a la semana para las de 180 días de plazo.
“Estas modificaciones contribuirán a iniciar un proceso de migración de la esterilización hacia mayores plazos de madurez, así como también extender la curva de tasas de referencia del BCRA”, señaló el comunicado.
En cuanto a los instrumentos de menor plazo, se eliminarán progresivamente los pases pasivos a 7 días continuando en vigencia los concertados a 1 día.
La tasa de la Leliq a 28 días continuará siendo el indicador de referencia respecto a la orientación de la política monetaria, lo que será complementado con la participación del BCRA en el mercado secundario de títulos públicos a efectos de alinear la estructura temporal de tasas y garantizar la liquidez de estos instrumentos.
En línea con la suba de la tasa de interés de política monetaria, a los efectos de propiciar su transmisión plena al retorno de las colocaciones a plazo en pesos, el directorio del BCRA elevó también los límites mínimos de las tasas de interés sobre los plazos fijos.
Para personas humanas, el nuevo piso se fija en 39% anual para las imposiciones a 30 días, mientras que para el resto de los depositantes del sistema financiero la tasa mínima garantizada se establece en 37% anual.
“El nuevo nivel de la tasa de interés de política monetaria se adecua con los objetivos y planes del BCRA para el año 2022, en los que las autoridades establecieron como meta fijar el sendero de la tasa de interés de política de manera de propender hacia retornos reales positivos sobre las inversiones en moneda local, y de preservar la estabilidad monetaria y cambiaria”, sostuvo.
Por último, el Banco Central señaló que “a lo largo del 2022, se espera que cedan los factores que presionaron sobre el nivel general de precios” y manifestó su convencimiento en que “la política cambiaria y de tasas de interés, junto con una administración prudente de la liquidez, contribuirán a mejorar las expectativas cambiarias”.
Más controles de la Afip
La Afip pondrá en vigencia a partir de hoy un nuevo sistema de control para los pagos al exterior de servicios. Utilizará el Sistema Integral de Monitoreo de Pagos al Exterior de Servicios (Simpes), una herramienta que permitirá realizar una evaluación de la capacidad e de las empresas que realizan ese tipo de operaciones.
Wall Street cayó por las señales de la FED
Las acciones cayeron ayer en Wall Street, lideradas por la continua liquidación de papeles tecnológicos. El motivo es que el rendimiento de los bonos del Tesoro de los Estados Unidos se diparó luego del anuncio de la Reserva Federal (FED) de acelerar el aumento en las tasas de interés de referencia y de disminuir la compra de activos tóxicos, en un intento por combatir la inflación.
El Dow Jones cayó 0,4%, mientras que el índice ampliado S&P 500 y el indicador tecnológico Nasdaq perdieron 0,1%. Los bancos obtuvieron algunas de las mayores ganancias como consecuencia del incremento en el rendimientos de los bonos.
El rendimiento del Bono del Tesoro a 10 años subió a 1,75% y Citigroup ganó un 3,8%, J.P. Morgan & Chase escaló 1,1%, los bancos regionales Fifth Third y Regions aumentaron más del 4% y Wells Fargo y Bank of America añadieron alrededor de un 2%.
En cambio, varias acciones tecnológicas continuaron su caída, ya que más inversores se sumaron a la tendencia de liquidación.Tesla y Netflix bajaron alrededor de un 2% cada uno. Apple perdió un 1,6%. Amazon y Alphabet cayeron menos del 1%.
Los inversores siguieron de cerca el impacto del aumento de la inflación en los consumidores y las empresas.
Las acciones tecnológicas estuvieron entre las de peor desempeño ya que se considera que las ganancias futuras de esas acciones para los inversores cuando las tasas de interés son más altas.